核心功能
Options Spread Conviction Engine是一款面向期权交易者的多策略分析工具，支持7种标准价差策略的量化评分：
垂直价差（方向性）：牛市看跌/熊市看涨价差（Credit，均值回归逻辑）、牛市看涨/熊市看跌价差（Debit，突破逻辑）
多腿策略（非方向性）：Iron Condor（高IV环境下的区间收租）、Butterfly（波动率压缩的精准押注）、Calendar Spread（IV期限结构套利）
评分方法论
采用加权多指标融合框架：Ichimoku Cloud（趋势结构）、RSI（动量时机）、MACD（加速度确认）、布林带（波动率 regime）、ADX（趋势强度验证）。Credit与Debit策略的指标权重差异化配置——Credit侧重均值回归信号（RSI 20%，布林带25%），Debit侧重突破确认（MACD 30%，布林带25%）。
Kelly准则仓位管理
v2.2.0核心升级：集成Kelly公式计算最优仓位，支持全Kelly/半Kelly（默认0.25倍）模式，内置小账户保护机制（默认$390本金、$100最大单笔风险）。通过胜率(POP)、盈亏比、账户规模三因子动态输出合约数量建议。
显著优势
1. 多Regime覆盖：从趋势突破到波动率套利，单一引擎覆盖常见期权策略
2. 结构化输出：明确的分级建议（EXECUTE/PREPARE/WATCH/WAIT）+ 具体行权价选择
3. 学术背书：指标选择有据可查（Wilder、Appel、Bollinger、Sinclair等经典文献）
4. 自动化扫描：market_scanner支持S&P500/Nasdaq100批量筛选高置信度机会
潜在局限与风险
- IV数据依赖：Yahoo Finance期权链存在盘后不可用、低流动性标的数据缺失问题，Calendar策略尤为敏感
- IV Rank近似：以布林带宽度(BBW)百分位替代真实IV Rank，虽文献支持0.7-0.8相关性，但非精确替代
- 行权价机械选择：基于Bollinger Band σ水平的结构化选择，未考虑实际买卖价差与流动性
- Kelly准则假设：要求胜率估计准确，期权策略的POP通常依赖模型假设（如对数正态分布），极端行情下估计偏差可导致仓位过重
- 小账户约束：$100风险上限在严重价外价差中可能过度限制，需人工 override
适用人群
- 具备期权基础知识的零售交易者
- 追求系统化、规则化决策的量化导向用户
- 账户规模$1K-$50K、需严格风险控制的中小投资者
- 非高频场景：适合日频/周频策略评估，非日内交易工具
常规风险
- 模型风险：技术指标组合在强趋势或黑天鹅行情中可能持续失效
- 流动性风险：扫描输出未验证实际期权合约的买卖价差，低流动性标的可能无法成交
- 数据延迟：依赖Yahoo Finance免费数据源，非实时行情
- 过度拟合警示：历史回测未在文档中披露，权重配置基于作者经验而非系统优化